北京时间11月27日消息，中国触摸屏网讯， 今天看到一篇新闻，说“面板业转移大陆 光学膜业迎商机”，来看看大家如何说：
本文来自：http://www.51touch.com/material/news/focus/2012/1127/18544.html
评论1. 增亮膜在台湾早今年就过剩了，有20／30家，几家上市的连续亏损。毛利15%左右，净亏10%以上。反而扩散膜看似结构简单，技术及规模还有门槛。苹果／三星智能机让光学膜出现二元市场，高低端两极分化。光学膜基材有技术及规模门槛，投资机会值得关注！
评论2. 全球反射膜的市场份额主要集中于日本的东丽、帝人-杜邦，东丽约占20%。进入反射膜行业主要壁垒是专利壁垒，日企拥有的反射膜专利全球占八成以上。国内只有极少数企业在自主专利开发上有一定的进展。据悉，宁波激智反射膜业已获得量产。台企主要代理日本的产品或集中于下游裁切业务，如长兴、华宏等。
评论3. 国内光学膜有进步，但差距还挺大。基本上是cost down, 进口代替，利润偏低。没有技术壁垒！
面板业转移大陆 光学膜业迎商机。据DisplaySearch预测2012~2015年全球LCD面板出货量仍将保持8~10%的增速，基于我国旺盛LCD需求以及显著成本优势，LCD面板产能逐渐向我国转移。光学膜使用总面积约为LCD面板面积的15~20倍，2011年全球光学薄膜需求量约4.8亿平方米，但2011年我国国产化光学膜程度不足2%，未来受益于下游行业转移及进口替代空间巨大，我国光学膜行业迎来快速发展机遇。
增亮膜、扩散膜和反射膜需求量稳增增
亮膜：背光模组中关键零组件，具有精密微结构，可将光源散射的光线正面集中，其关键技术为辊筒上雕刻棱形花纹技术。预计2012年增亮膜出货量达1.7亿M2;扩散膜：利用光在不同折射率介质中穿过，光线产生许多折射、反射、散射现象，从而造成光学扩散。2011年扩散膜需求量超过1.6亿M2;反射膜：以PET为基材，用高反射率做颜料，分散在其中，以达到不透光且有效反射光线。预计2012年反射片需求量为1.1亿M2。
光学PET基膜：国内逐步提高自给率
光学膜是在光学基膜基础上加工完成的，光学基膜主要以聚酯切片为主要原材料，因需满足高透光率、低雾度、高亮度等性能要求，光学基膜为聚酯薄膜行业技术壁垒最高的领域。2011年全球LCD背光模组需光学基膜约12万吨，据有关业内专家预测，未来5年，全球平板显示器行业对光学级聚酯基膜的年需求量将达到30万吨以上。而我国光学基膜已突破技术壁垒，正逐步进行进口替代，自给率不断提高。
国内光学功能膜行业迎来发展机遇
背光占面板(以32英寸面板为例)生产成本的23%左右，面板生产商对其价格敏感性较高，且随着我国逐渐成为平板显示器最大消费市场，面板厂商为竞取我国市场份额并进一步降低成本，于是全球LCD面板产能逐渐向我国转移。据DisplaySearch预计，2014年我国液晶面板产能占比将由2011年6%提高到19%。
据Displaysearch统计，2012年以台湾面板生产厂和大陆生产商相比，由于大陆人力成本优势明显(比台湾便宜三成)，再加上台厂本身销售、管理、行政成本和面板进口关税等因素，使得在大陆建厂或者把后段Module制程放在大陆会取得较大的成本优势。
随着大尺寸显示器需求旺盛的来临，一些高世代生产线逐渐在我国投产。各世代线只是由玻璃基板大小而定，而越大的玻璃基板切割相对越经济，就可以提高产能利用率降低成本，而对工艺水平的要求也有一定提高。
光学膜材料因高技术壁垒，长期以来被国外企业所垄断，美国3M以及日本、韩国和台湾企业占据了绝大部分的市场。我国国内光学薄膜产业还处于起步阶段，目前只有少数企业进入光学膜领域。2011年市场中背光组件光学膜片的出货量接近4.8亿平方米，而国内企业所占的市场份额不到2%，严重依赖进口。国产化光学膜具有很大的进口替代提升空间。
相关新闻链接：
光伏看走眼改投光学膜 大东南变更募投项目
由于光伏行业产能过剩和行业不景气的现状，大东南(5.40,-0.15,-2.70%)拟变更2011年非公开发行股票募投项目。值得一提的是，国内光伏行业已于去年4月开始走下坡路，但公司去年5月公布的太阳能电池封装材料项目增发预案对此“视而不见”。
据公司昨日公告，2011年增发项目之一“年产12000万平方米太阳能电池封装材料项目”将整体变更为“年产50000吨光学膜新材料建设项目”，新项目投资估算总额为65170万元，其中利用募投资金60562万元，剩余部分由公司自有资金补足。
据悉，经证监会核准，公司2011年向特定投资者非公开发行1.38亿股普通股，每股发行价格9.35元，募集资金总额12.88亿元，扣除发行费用2714万元，募集资金净额12.6亿元。其中，“年产12000万平方米太阳能电池封装材料项目”计划投资总额为60562万元。
大东南表示，2011年以来，受全球金融危机的影响，西方主要国家纷纷下调了对光伏行业的补贴政策，同时对产于我国的太阳能电池实行“双反”，导致全球光伏市场环境急剧恶化，国内光伏行业陷入了产能过剩和行业不景气的现状。由于宏观环境的重大不利变化，继续实施原太阳能电池封装材料项目已无法实现原定计划目标。
然而，一个不容忽视的事实是，国内的太阳能产业从去年4月开始便出现下滑迹象，而大东南增发预案修订版公布之日为去年5月27日。在公司发布的定增预案修订稿中并未提及行业的整体下滑，反而写道“中国太阳能产业出现爆发式增长，2009年新增装机容量达130MW，累计装机容量达到270MW，同比增长92.9%。国务院《新能源产业振兴规划》将2020年我国光伏发电累计装机容量目标设定为20GW，约为2009年装机容量的65倍，未来十年前景十分广阔。”
一位太阳能行业资深人士称，虽然太阳能电池封装材料不像多晶硅产业直接受到太阳能行业下滑的冲击，但是肯定也随着整个行业一起走下坡路。
“其实我们在2010年就知道2011年的4、5月份会有一个低谷，但是这个低谷持续的时间比我们想象得要长，这或说明了大东南对市场的判断不清。还有一种可能性就是，定增预案虽然于去年5月份发布，定增计划则有可能在2010年或2011年3月之前做出决策，那时光伏行业还很火爆。”上述业内人士说。
对于变更的新项目“年产50000吨光学膜新材料建设项目”，大东南表示，光学膜主要应用于精密及光学设备、显示器设备以及日常生活中的光学薄膜，比如眼镜、数码相机等；特殊用途的聚酯薄膜，如光学级聚酯薄膜产品的国内市场需求预计未来将保持较快的增长速度，然而国内目前的产能极小，产品供不应求。
项目达产后，公司将新增销售收入16.8亿元，新增年利润总额2.1亿元，新增年销售税金及附加1.16亿元，投资利润率为32.2%。
一位行业分析师表示，“目前光学膜产品价格在往下走，且国内有多家从事光学膜生产的企业，新增产能较多，待公司项目正式投产后，毛利率未必会很高。”
光伏遇冷出招破局 亚玛顿9.9亿延伸募投项目产业链
整个行业严重的产能过剩，逼迫一些正在建设的光伏项目“停改转”，继大东南昨日披露将太阳能电池封装材料项目整体变更为光学膜新材料项目后，亚玛顿今天也宣布对原光伏项目进行延伸，拟投资9.9亿元建设BIPV项目，并预计该项目的年营收高达27亿元，为公司现年营收规模的5倍有余。
资料显示，亚玛顿2011年上市，当时成功募集资金14.69亿元，新建900万平方米/年光伏镀膜玻璃产业化是公司唯一募投项目，预计投资2.42亿元。据公告，截至10月31日，公司累计投入该项目的募集资金为1.11亿元，占原募投项目总投资额46%。考虑到光伏行业惨烈的现状，公司决定在原募投项目基础上延伸产业链，将项目整体变更为“超薄双玻光伏建筑一体化（BIPV）组件生产项目”。
据公告，新项目计划投资9.9亿元，建设期24个月，达产期二年，达产比例分别为70%、100%。项目达产后年产450MV超薄双玻BIPV组件，目前产品市场价格约为6.1元/瓦，项目达产后预计实现年销售收入27.4亿元，年利润总额3.1亿元。对比公司2011年5.8亿元的营业收入，该项目的收入规模将增长5倍，可谓非常庞大。
整个光伏行业近两年的惨痛经历，让投资者学会了对新项目的初步考察。产品是否有核心技术，会不会很快形成产能过剩，成为投资者鉴别的重要依据。亚玛顿的公告称，该项目生产的超薄双玻BIPV组件，率先使用气浮式超薄物理钢化玻璃技术来制作2.0毫米的超白钢化玻璃，产品已在国际认证单位Intertek公司通过标准测试并取得证书。另外，据国际市调机构Nano Markets最新报告，到2016年BIPV屋顶产品市场的总规模有望达到39亿美元，前景广阔。
未来，最大的风险或许仍来自同行的自相厮杀。公司提到，尽管目前BIPV组件总体呈供不应求局面，但在市场良好发展预期形势下，全球光伏组件制造企业均有可能扩大BIPV组件产能，行业存在一定新进入者风险。另外，公司预计95%的产品需要外销，国际贸易政策的变化和汇率等都是较大的风险。
和其他深陷困境的光伏企业相比，公司一个最大的优势是拥有足够的资金储备。据公告，公司目前尚有结余的募集资金及超募资金合计10亿元，足以支撑新项目的建设。
触摸屏与OLED网推出微信公共平台，每日一条微信新闻，涵盖触摸屏材料、触摸屏设备、触控面板行业主要资讯，第一时间了解触摸屏行业发展动态。关注办法：微信公众号“i51touch” 或微信中扫描下面二维码关注，或这里查看详细步骤
